Tout en minimisant leurs risques, les techniques avancées de trading d’options forment un ensemble de stratégies utilisé par les traders expérimentés pour maximiser leurs gains. Ces stratégies nécessitent la capacité d’analyser des données complexes et une compréhension approfondie du marché. C’est pourquoi elles ne sont pas destinées aux débutants. Toutefois, pour ceux qui sont prêts à faire des efforts pour apprendre ces stratégies et à y consacrer du temps, pourront être substantiellement récompensés.
Assez populaire, cette stratégie avancée de trading d’options consiste à vendre une option de vente et une option d’achat au même moment. Le but du Condor de fer est de limiter les pertes potentielles en achetant des options dont le prix est plus éloigné du prix actuel et générer des primes par la vente des options.
Supposons qu’un trader vend une option de vente avec un prix d’exercice de 80 euros et une option d’achat avec un prix d’exercice de 90 euros. Afin de réduire ses pertes éventuelles, il doit acheter en plus une option de vente au prix d’exercice de 75 euros et une option d’achat au prix d’exercice de 95 euros. Le trader réduira ses pertes si le cours de l’action est inférieur à 75 euros ou s’il dépasse 95 euros, en exerçant les options achetées. Il gagnera des primes si le cours de l’action reste entre 80 et 90 euros, en vendant les options.
Également assez connue, cette stratégie avancée de trading d’options consiste à :
Sur un graphique, cela crée une forme de papillon. Le but de la stratégie de spread papillon est de réduire les pertes potentielles en achetant deux options tout en profitant de la différence de primes enregistrée pendant de la vente des deux options d’achat.
Supposons qu’un trader achète avec un prix d’exercice de 90 euros une option d’achat, vend avec un prix d’exercice de 95 euros deux options d’achat et achète avec un prix d’exercice de 100 euros une autre option d’achat. Celui-ci gagnera des primes si le cours de l’action reste entre 95 et 90 euros, en vendant les deux options. Il limitera ses pertes si le cours de l’action est inférieur à 90 euros ou dépasse 100euros, en exerçant les options achetées.
Encore appelée stratégie de straddle, cette technique avancée de trading sur options consiste à acheter à la fois, avec la même date d’expiration et le même prix d’exercice, une option de vente et une option d’achat. Son objectif est de permettre au trader de profiter de la volatilité du prix de l’action. Si vous estimez que le cours de l’action va connaître une volatilité importante sans avoir une certitude sur la direction qu’il prendra, alors cette stratégie sera mieux indiquée.
Supposons qu’un trader achète, pour une date d’expiration d’un mois, une option de vente et une option d’achat avec un prix d’exercice de 90 euros. Il réalisera un profit si le cours de l’action atteint 100 euros, en exerçant l’option d’achat. Il réalisera un profit également si le cours de l’action descend à 80 euros, en exerçant l’option de vente.
Combinaison des stratégies Straddle et Iron Condor, la technique des options Seagull consiste à :
La stratégie d’options pour les mouettes a pour but de vous permettre d’acheter l’option de vente et l’option d’achat à un prix d’exercice plus haut afin de réduire les pertes potentielles et de vendre l’option d’achat pour profiter des primes générées.